Главный герой, начинающий литератор, прибывает в поселок Промысла на Урале. Его цель — собрать материал для приключенческой книги о легендарном старателе Попове, который когда-то нашел первый русский алмаз. Однако романтические ожидания разбиваются о суровую реальность: поселок, некогда живший добычей камней, теперь находится в состоянии глубокого упадка, а история алмаза обросла нелепыми слухами и противоречивыми рассказами местных стариков.
Тихая ночь в поссовете превращается в кошмар, когда в кабинет председателя заходит человек с окровавленным топором. Это Митрофан Савелов, беглый заключенный, который хладнокровно заявляет о совершенном им убийстве и требует немедленного ареста. Его поведение — не раскаяние, а циничная демонстрация превосходства человека, для которого насилие стало единственным способом выживания в лагерной системе.
В ожидании наряда милиции разворачивается напряженный диалог между образованным гостем и опустившимся зэком. Савелов с пугающей откровенностью рассуждает о «государстве в государстве», где царят жестокие законы, а человеческая жизнь обесценена до предела. Он с издевкой смотрит на председателя, пытающегося сохранить остатки порядка, и на журналиста, чьи представления о мире кажутся ему наивными и оторванными от реальности.
Этот разговор обнажает пропасть между миром «вольных» и миром «лагерным». Савелов утверждает, что система неизбежно калечит всех, кто с ней соприкасается, превращая даже охранников в заложников собственной жестокости. Для него убийство — лишь закономерный финал существования в среде, где каждый день — это борьба за место под солнцем, а будущее сводится к короткому циклу жизни и смерти.
Финал истории подчеркивает безысходность происходящего. Когда Савелова уводят, герои становятся свидетелями того, как из пруда вытаскивают останки его жертвы. В этот же момент охранник без колебаний расправляется с бездомной собакой, подчеркивая общую атмосферу равнодушия к жизни. Журналист уезжает из Промыслов под густым снегом, осознавая, что столкнулся с изнанкой жизни, которую невозможно описать в рамках простой приключенческой повести.