Во втором томе своего фундаментального труда Фэн Ю-Лань продолжает прослеживать историю китайской мысли, сосредоточившись на периоде классической учености со II века до нашей эры по XX столетие. Если первый том описывал эпоху свободных философских школ, то новая эпоха характеризуется утверждением конфуцианства в качестве государственной ортодоксии и формированием схоластической традиции. Автор подробно разбирает учение Дун Чжун-шу, который объединил конфуцианскую этику с космологической системой школы инь-ян и учением о пяти элементах, обосновав неразрывную связь между политическими решениями правителя и природными явлениями.
Значительное внимание в книге уделено проникновению и адаптации буддизма на китайской почве, а также возникновению неоконфуцианства в эпохи Сун и Мин. Мыслители этого периода, такие как Чжу Си и Ван Шоу-жэнь, переосмыслили конфуцианские каноны под влиянием даосских и буддийских идей, создав сложные метафизические системы о природе человека, законе (ли) и материальной силе (ци). Автор показывает, как менялись методы работы с классическими текстами от прагматичного ханьского ученичества до утонченного сунского рационализма и позднего цинского реформаторства.
Фэн Ю-Лань анализирует философию истории через призму циклических концепций, включая теорию «трех начал» и смену династийных циклов. Книга демонстрирует, как китайская мысль на протяжении двух тысячелетий пыталась влить новое концептуальное содержание в рамки древних канонов. Завершается исследование кризисом традиционной учености на рубеже XIX и XX веков под воздействием западной цивилизации.